Средняя ежемесячная волатильность каждой из них превышает 20%. Это существенно выше индекса Мосбиржи, который составил 8,8%. Волатильность – один из ключевых терминов для понимания современного рынка.

1. Цены волатильных активов очень изменчивы и за один день могут значительно расти или падать, что влияет на стоимость портфеля инвестора.
2. В русский язык термин «волатильность» пришел из английского языка.
3. Это означает, что в среднем курс акций «Сбербанка» в течение августа 2023 года менялся на 4 рубля 11 копеек.
4. Если ситуация развивается планомерно, неожиданные события на рынке отсутствуют, то волатильность, как правило, минимальна.
5. Поэтому в этом инструменте нужен технический анализ и поиск трендов.
6. И так как закрытие коротких позиций фактически означает покупку акций, это еще сильнее подогревало рост котировок.

Рыночные показатели волатильности

Для снижения уровня стресса в периоды спада вы можете использовать стратегию хеджирования рисков. Историческая волатильность – это показатель, рассчитанный на основе изменения цены в прошлом. За основу обычно берут довольно большие периоды не менее 12 месяцев. Именно https://forexww.org/ по ним можно узнать, насколько динамично двигался график, например, курса доллара к евро или облигации. Волатильность представляет собой важнейший показатель рынка, который определяет то, насколько сильно меняется цена за день, месяц или другой интервал.

Джордж Сорос и его провокация волатильности английского фунта

Найти самые волатильные акции (на примере российского рынка) можно на сайте скринера tradingview. По сути, это сервис с определенным количеством фильтров, по которым можно отобрать интересующие активы. Это ожидаемое значение, которое прогнозируется на будущее, например, на ближайший месяц, неделю, день и даже часы.

Примеры волатильности

Такая величина традиционно обозначается греческой буквой «сигма» (σ). При сравнении двух портфелей с одинаковой доходностью выбирать следует тот из них, что обладает меньшим риском и лучшим показателем коэффициента Шарпа. Дейтрейдинг представляет собой торговлю внутри дня, она осуществляется не столько на крупных, сколько на мелких ценовых колебаниях. По сути, это скальпинг, который ведется на основе скользящих средних и других индикаторов. Первая предполагает открытие позиции на сильном ценовом движении. Ордер держат в течение короткого времени (в среднем 2 недели), хотя иногда и до 6 месяцев.

Индикаторы волатильности

При этом за основу безрискового (эталонного) актива берут доходность по гособлигациям или банковским вкладам. Многие инвесторы справедливо указывают на связь волатильности и ликвидности (степени легкости, с которой можно обменять актив на деньги, т.е. продать его). Действительно чем больше показатель ликвидности, тем больше и изменчивость. Здесь под Covariance имеется в виду корреляция, рассчитанная на основе доходности отдельно взятого актива Ri и доходности рынка (в общем) Rm. Обычно Rm – это доходность мировых индексов (часто S&P 500). Расчет проводят в Excel или ориентируются на данные индикаторов.

Корреляция большинства инструментов положительна, при этом на падающих рынках она обычно усиливается. Поэтому диверсификация не так эффективна для борьбы с волатильностью, как хеджирование. Россия относится к развивающимся рынкам, поэтому волатильность рубля по отношению к валютам развитых стран высокая. Топ самых волатильных ценных бумаг, входящих в индекс S&P 500 за декабрь 2020 года возглавляет Tesla.

Волатильность – фактор риска для непрофессиональных инвесторов и источник заработка для трейдеров. Максимальную прибыль последние получают от высоковолатильных динаполи активов. Для правильного понимания ситуации необходимо прогнозировать движения котировок. То есть оценить, как менялась цена на актив в определенный период.